Коронавирусный кризис вызвал рекордный спрос на драгоценные металлы среди новичков

Коронавирусный кризис спровоцировал рекордный спрос со стороны частных инвесторов как на тихую гавань – золото, так и на полезное в промышленности серебро, пишет Адриан Эш (Adrian Ash), представляющий ведущего мирового дилера драгметаллов BullionVault.

Учитывая также сильный спрос на платину и очередной месяц роста цен на все три драгметалла, общая стоимость позиций клиентов BullionVault в конце мая превысила $3.0 млрд (£2.4 млрд, €2.7 млрд, ¥323 млрд), поднявшись с начала 2020 г. на 23.7%, а за год – на 51.1%.

Такой прирост был движим рекордным притоком новых инвесторов: число людей, впервые покупающих физическое золото, серебро или платину через BullionVault, в марте-мае выросло на 413.5% относительно прошлогоднего среднего 3-месячного значения, на 4.7% превзойдя предыдущий рекорд, зафиксированный в августе-октябре 2011 г. – на пике всемирного финансового кризиса.

Хотя нет ничего такого ужасного, что могло бы помешать фондовому рынку ставить на восстановление после карантина, которое может никогда не наступить, людей, ищущих стабильность и диверсификацию в драгметаллах, сейчас больше, чем когда-либо.

Историческая роль золота как лучшего средства сбережения на фоне кризиса 2020 г. актуальна как никогда. Сегодняшнее беспрецедентное стимулирование со стороны центральных банков и правительств также привлекает внимание к возросшему использованию серебра в промышленности и его потенциалу как надежной страховки от инфляции.

С тех пор как в начале марта коронавирусный кризис достиг Европы и Северной Америки, чистые покупки золота клиентами BullionVault составили 3.8 т – крупнейший 3-месячный приток за 15 лет работы нашей финансово-технологической компании, базирующейся в Западном Лондоне.

Как следствие, позиции клиентов по драгметаллам – «тихим гаваням» увеличились почти на 1/10 (9.7%), достигнув нового исторического рекорда – почти 42.9 т, что стоит $2.4 млрд (£1.9 млрд, €2.1 млрд, ¥256 млрд).

Застрахованные и находящиеся в хранилищах повышенной безопасности на выбор клиентов – в Лондоне, Нью-Йорке, Сингапуре, Торонто или Цюрихе (самый популярный вариант), – эти частные золотые сбережения уступают лишь 46 из 127 сообщаемых национальных золотых резервов и 13 из 75 индексных фондов с золотым обеспечением, отслеживаемых Всемирным советом по золоту.

Популярность серебра – 3/5 конечного пользовательского спроса на которое приходится на промышленность (тогда как у золота меньше 1/10) и которым клиенты BullionVault могут торговать без НДС, экономя больше 1/5 в сравнении со стоимостью монет и небольших слитков, приобретаемых в личное владение, – в марте-мае также установила рекорд.

Общие клиентские позиции по металлу за эти три месяца увеличились на 190.0 т, или более чем на 1/5 (22.8%), достигнув нового исторического максимума – больше 1,023 т, что стоит $579 млн (£470 млн, €520 млн, ¥62 млрд).

Инвесторский индекс и среднемесячная цена золота

Инвесторский индекс золота (левая ось)

Средняя цена золота ($/унция)

Источники: BullionVault, LBMA

Цена золота в долларах США в мае поднялась до нового 8-летнего максимума, а во всех других валютах, кроме японской иены, установила новые исторические рекорды.

Как следствие, число людей, имевших в конце месяца больше золота, чем в начале, продолжило падать после мартовского нового исторического рекорда, снизившись в сравнении с апрелем на 16.4%.

Однако число продавцов золота за месяц упало сильнее, на 23.6%.

В результате инвесторский индекс золота – уникальный показатель реального поведения инвесторов в физический металл – в мае составил 60.7, опустившись с апрельских 62.3 и мартовских 65.9 – максимума за 8.5 лет.

Инвесторский индекс золота равен 50.0, если число чистых покупателей за месяц точно такое же, как число чистых продавцов. Среднее значение индекса с его появления в октябре 2009 г. составляет 54.9, и раньше он лишь единожды – в середине 2011 г. – три месяца подряд превышал 60.0.

Май 2020 г. также стал третьим подряд месяцем, когда на золотом онлайн- и смартфон-рынке BullionVault было больше 3 покупателей на каждого продавца. 1/5 майских продавцов золота покупали его в 2020 г., получив таким образом быструю прибыль. 51.1% майских продавцов на платформе BullionVault, открывшейся для публики в 2005 г., – это люди, присоединившиеся за последние 5 лет.

Инвесторский индекс и среднемесячная цена серебра

Инвесторский индекс серебра (левая ось)

Средняя цена серебра ($/унция)

Источники: BullionVault, LBMA

Инвесторский индекс серебра, рекордно подскочивший в марте, в мае также второй месяц подряд снижался – до 59.2 с апрельских 67.0.

Число покупателей серебра упало относительно апреля на 21.7%, тогда как число продавцов подскочило на 41.3% вследствие майского роста цены в долларах США на 14.7% – самого большого месячного прироста серебра за чуть более чем 4 года.

Спрос на платину – в основном используемую в дизельных двигателях и просевшую в цене на треть в прошлом месяце, после чего поднявшуюся, но все еще близкую к самой низкой цене с 2003 г. – подскочил, увеличив клиентские позиции на 47.4%, до 1.4 т, что стоит £27 млн ($33 млн, €30 млн, ¥3 млрд).

Хотя благодаря BullionVault инвестировать в драгметаллы вот уже более 15 лет дешевле, безопаснее и проще, эта ужасная пандемия и вызванный ею карантин подчеркивают преимущества торговли находящимся в безопасном хранилище металлом, продавая и покупая его мгновенно, не выходя из дома.

Розничные торговцы монетами и небольшими слитками не могли открыть свои магазины, пополнить запасы или даже выкупить товар у клиентов, желающих продать. Наши же приложение для смартфона и онлайн-платформа позволили рекордному числу частных инвесторов получить доступ к глубокой ликвидности, безопасности и выгодным ценам профессионального оптового рынка, несмотря на карантин.

Используемые нами для обслуживания клиентского имущества безопасные хранилища и логистические компании, конечно, столкнулись с трудностями, связанными с сокращением авиаперевозок и необходимостью соблюдать социальное дистанцирование, но они продолжали работать, несмотря на приостановку экономики в Азии, Европе и Северной Америке.