Серебро: да пребудет с тобой 100-летняя сила

21.12.2015

Какая сила? Вот некоторые «силы» в нашем мире, работающие на повышение цен на серебро:

  • Увеличение долга: мировой долг превышает $200 трлн и быстро растёт.
  • Войны: Сирия, Турция, Россия, Украина, Южно-китайское море, Чикаго и др. Список длинный.
  • Состояния: финансовая помощь банкам, военные подрядчики, программа Medicaid, талоны на питание, десятки программ и т. д.
  • Печатание денег центральными банками: банк Японии, Европейский центральный банк, Федеральный резерв, Банк Англии и другие делают то, что они делают лучше всего - обесценивают свою валюту. Это питает и поддерживает пузыри, созданные в акциях, облигациях и на валютных рынках.

Не приходится сомневаться, что мир тонет в долгах. Возможные варианты:

  • Наращивать ещё больший долг. Такой вариант предлагают некоторые лауреаты Нобелевской премии. Действием по умолчанию почти всех политиков и правительств является создание нового долга ежедневно, пока система не рухнет.
  • Проводить инфляцию валюты, чтобы долг стал незначительным - как в Веймарской республике и Зимбабве. Гиперинфляция никогда не приносила ничего хорошему среднему классу и бедным. Финансовая и политическая «элита» о себе позаботится.
  • Повысить налоги и уменьшить долг. НИКАКИХ ШАНСОВ! Вы когда-нибудь встречали политика, который хотел бы тратить меньше денег?
  • Дефолт. Немыслимо! Простите, рынки акций, страховые компании, хедж-фонды, пенсионные фонды, вкладчики - мы лгали, когда обещали вам всё выплатить ... Немыслимо! (Пока нет других вариантов...)

Если не будет дефолта по национальному долгу или повышения налогов, правительствам остаётся продолжать делать то же - наращивать долг и притворяться, что он будет выплачен, повышать потребительские цены и надеяться, что финансовая система не обрушится. Это приведёт к очень плохим последствиям, таким как более высокая инфляция, дефляционный обвал и/или гиперинфляционная депрессия. О чём говорит история Соединённых Штатов? Посмотрим на следующие графики для 100 лет в логарифмическом масштабе.

внешний долг США

Нажмите на картинку для увеличения

Государственный долг рос с нескольких миллиардов долларов примерно до $19 трлн. Столетняя история перед вами. Ожидайте дальнейшего роста долга.

цена на серебро

Нажмите на картинку для увеличения

На протяжении 100 лет цена нефти в среднем была равна трёхкратной цене серебра. Построим график цены сырой нефти плюс утроенная цена серебра для примерно одинаковых весов. Явно виден тренд к повышению цен на сырьевые товары. Однако в последние четыре года цена серебра была задавлена, и таким же образом в последние полтора года упала цена сырой нефти. На 100-летнем графике недавний неприятный краткосрочный обвал цен выглядит крошечным и незначительным. Ждите более высоких долгосрочных цен на серебро и сырую нефть, так как политики продолжают расходовать, а центральные банки «печатать», и цены серебра и сырой нефти в конце концов вернутся к своему долгосрочному восходящему тренду. Если этого не произойдёт, система рухнет, с невообразимо неприятными последствиями.

цена на серебро

Нажмите на картинку для увеличения

На протяжении 100 лет государственный долг рос быстрее, чем цены на серебро и сырую нефть - поэтому отношение уменьшалось. Важно, каково это отношение сейчас, и насколько могут вырасти цены на нефть и серебро, если центральные банки предпочтут сдувать долг. Канал восходящего тренда показывает возможность роста этого отношения в 7-10 раз. Цены на серебро будут расти значительно сильнее, чем это отношение.

цена на серебро

Нажмите на картинку для увеличения

На протяжении 100 лет индекс Доу (DJIA) рос несколько быстрее, чем цены на серебро и сырую нефть. Соотношение суммы цен серебра и сырой нефти сейчас находится на нижнем конце диапазона, оно было ниже только в 2000 году, когда индекс Доу был в пузыре, а серебро и нефть были почти забыты. Это отношение вполне может вырасти десятикратно.

аватар

Кристенсон, Г. И.

Christenson, G. E.

Автор блога Deviant Investor.

Все статьи автора       Сайт автора

Комментарии 5

Добавить комментарий

Пожалуйста, войдите или зарегистрируйтесь, чтобы оставить комментарий.

ivanhoe 15.01.2016 в 12:05
Каждый год, с 2011-го, разные аналитики обещают рост серебра. А его все нет и нет.
НГ 15.01.2016 в 12:18
Это лишь означает, что пружина сжимается всё круче. Чем дольше жмут, тем сильнее рванёт.
УмниК 15.01.2016 в 02:12
Тешаться ожиданиями. Как и мечты о том что все в какой то момент, изменится под неведомой силой и наступит рай. 100 летний рост долга...проблемы были всегда...и через сто лет покажут тот же график, только за 200 лет, назовут проблемы, которые их будут окружать и верить, что ну вот щас вот точно...пружина до отказа...Иллюзии... Рынком упраляют другие силы, человек попросту не компетентеный...
Жук 15.01.2016 в 02:30
Всё верно написано. Обязательно рухнет бумага. Это вопрос времени. Продолжаем закупки серебра и золото. Только сегодня от не чего делать купил унцию рыжего :-)
Жук для умника 15.01.2016 в 02:44
Есть такое понятие как математика. Так что ждём 1929 год 2. Я думаю рынок рухнет уже в этом году