Золотая неделя с Балковским (19.11 – 25.11): Сорос снова покупает золото

Новый рекорд объемов "плохих" испанских займов

19.11.2012

В сентябре объем плохих испанских долгов вырос на €3,5 млрд по сравнению с августом и достиг €182,2 млрд. Это 10,71% всех испанских банковских займов (€1,7 трлн), в августе этот показатель равнялся 10,5%. Если экстраполировать эти данные на США, мы получим $2,8 трлн плохих кредитов в американской банковской системе.  

* * *

Moody's добралось до Франции

Международное рейтинговое агентство Moody's понизило на одну ступень рейтинг долговых обязательств Франции - с Aaa до Aa1, - сохранив "негативный" прогноз.

Moody's объясняет понижение рейтинга тремя взаимосвязанными причинами. На долгосрочный прогноз роста французской экономики негативным образом влияют структурные вызовы, включая постепенную потерю конкурентоспособности экономики и снижение гибкости в сфере труда и оказания услуг. Из-за сложного положения фискальные перспективы в краткосрочной перспективе остаются неясными, в то время как в долгосрочной - зависят от реформ на рынке занятости и в промышленности. Проблемы в еврозоне также негативным образом влияют на устойчивость французской экономики - значительное количество компаний, в том числе крупных банков, тесным образом связаны с периферийными государствами зоны евро.

Французские перспективы утратили блеск

"Негативный" прогноз по рейтингу сохраняется в связи с неустойчивым положением всей еврозоны. Кроме того, французское правительство столкнется с серьезным сопротивлением при проведении преобразований. В Moody's также учли, что Париж станет крупным донором средств для Европейского стабилизационного механизма (ESM) и других антикризисных фондов. Повышение рейтинга Франции в среднесрочной перспективе маловероятно, однако прогноз по рейтингу может быть заменен на "стабильный" при условии успешного проведения структурных реформ и фискальной консолидации.

Несмотря на все проблемы, рейтинг Франции остается на очень высоком уровне, подчеркивают в Moody's. Франция по-прежнему обладает значительным запасом прочности - диверсифицированной экономикой и стремлением проводить реформы, в том числе и фискальную консолидацию.

Одно из девяти государств Европы с наивысшим рейтингом лишилось его. Теперь в объединенной Европе осталось лишь восемь стран с рейтингом Aаа. В зоне евро и того меньше. А значит, со снижением рейтинга Франции высший рейтинг может утратить вся зона евро. Больной фундаментальный удар по евро. Но дела у валюты уже давно идут скверно, и поэтому игроки не придают особого значения случившемуся, пока не придают.

* * *

Как работает американская пенсионная система

* * *

Количество золота, не облагаемое сборами на ввоз в Индию, сократилось с 2 кг до 6 г за 45 лет

Индия продолжает ограничивать ввоз золота в страну индусами нерезидентами с помощью закона принятого в 1967 году, предусматривающего наложение высоких пошлин на металл, стоимость которого превышает 20,000 индийских рупий ($360). В год принятия закона на эту сумму можно было купить 2 кг золота, тогда как сегодня – 6 г.

Для въезжающих в страну мужского пола — это количество снижено до 3 г. Размер налога – 13% (10% - сбор с цены металла + 3% налога на образование).

* * *

Спотовый контракт на серебро будет запущен в Гонконге в первом полугодии 2013 года

Растущий спрос на серебро заставил Китайское общество по обмену золота и серебра (Chinese Gold and Silver Exchange Society ((CGSE) запустить местный спотовый серебряный контракт.

CGSE также рассматривает возможность начала торговли серебром в юанях в рамках новой платформы. Серебряный контракт будет торговаться лотом по 10 кг, осуществить физическую поставку можно будет от 30 кг.

CGSE - единственная авторизованная спотовая золотая биржа в Гонконге, предлагающая сегодня золотые контракты в гонконгских долларах и юанях.  

По словам аналитиков, Гонконг стал центром дистрибуции для серебра промышленного применения – 4,000 тонн металла было экспортировано из города в прошлом году.

* * *

Монеты стали обузой

Обыватели, клюнувшие на разрекламированный банкирами новый продукт - инвестмонеты, оказались в западне. Национальный банк Украины признался: банкиры массово отказывают в покупке инвестиционных монет у населения. В разосланном недавно подопечным письме Нацбанк потребовал от руководителей банков обеспечить проведение операций с инвестмонетами как по купле, так по продаже под угрозой применения жестких штрафных санкций Национальный банк уже выпустил 30,8 тысяч инвестмонет: для их изготовления использовано 383 килограмм золота и 1,2 тонны серебра. За девять месяцев текущего года было реализовано 11,6 тысяч таких монет на общую сумму 33,9 миллионов гривен. При этом, презентуя монеты как выгодный инвестиционный инструмент, НБ в свое время, уверял, что их держатели смогут в любой момент обменять монеты на деньги. Причина такого поведения финансистов - неотлаженный механизм выкупа монет.

* * *

Бирманское золото уходит в Китай

Рынок золота в Бирме (Мьянме) испытывает трудности из-за отсутствия спроса, исчезнувшего благодаря вздутым ценам, но желтый металл незаконно продается на черном рынке.

Ассоциация золотых предпринимателей Мьянмы заявило, что золото вывозится контрабандистами в Китай и властям еще предстоит принять меры, чтобы им помешать.

Контрабандисты отлично зарабатывают, так как китайцы покупают бирманский металл по ценам значительно ближе к глобальному уровню, чем официальные цены внутри Бирмы.

Ассоциация заявила, что прекращение незаконной торговли золотом окажет стабилизирующее влияние на золотой рынок страны. Она считает, что цена на золото продолжит расти в Бирме до конца года.

Золото сегодня продается по 773,700 ($907) кьят за тикаль (0,58 унции), но по сравнению со среднемировой ценой за унцию золота в октябре в $1,770, цена в кьятах остается значительно ниже среднего.  

В сентябре цена на золото достигла нового рекорда в 794,000 кьят ($900), тогда как в 2007 году она упала 500,000 кьят за тикаль.

Аналитики утверждают, что если бы бирманское правительство не запретило спекуляцию продавцам золота, то цена на металл в кьятах сократила бы огромное расхождение с мировым уровнем.

* * *

Бразилия увеличивает свои золотые резервы на 17,1 тонны

По данным МВФ, объем золотых резервов Бразилии достиг 52,52 т. Впервые эта страна увеличила свои золотые резервы в декабре 2008 года на 1,7 тонн и довела тогда их размер до 35,3 тонн.

Германия сократила размер своих золотых резервов на 4,199 т до 3,391.446 т в октябре.

Казахстан увеличил свои золотые резервы на 7,527 т до 111,543 т. Турция - на 17,543 т до 319,907 т в октябре.

* * *

Зам главы австрийского ЦБ ответил на вопросы о статусе золотых резервов страны

Заместитель главы ЦБ Австрии Вольфганг Душачек (Wolfgang Duchatczek) так ответил на вопросы парламентариев о местонахождении золота страны: «224,4 т золота (около 80% золотых резервов) находится в Англии, около 6,9 т (примерно 3%) - в Швейцарии и около 48,7 т (17%) - на территории Австрии».

С 2007 года размер золотых резервов Австрии не изменился и составляет 280 тонн. Центральный банк страны смог заработать около 300 млн евро за десять лет на лизинге золота.

* * *

Австрийский монетный двор говорит о снижении продаж золотых монет и слитков в 2012 году

21.11.2012

Австрийский монетный двор (Muenze Oesterreich AG), производитель популярных инвестиционных монет Филармоникер, говорит о падении продаж золота в этом году.

Двор продал 836,000 унций золотых монет и слитков за первые десять месяцев года, по сравнению с 1,68 млн унций за весь 2011 год, заявила директор по продажам и маркетингу Андреа Ланг (Andrea Lang). За период было продано 7,59 млн унций серебряных монет, по сравнению с 17,87 млн унций в 2011 году. Тем не менее, оборот все еще в четыре раза превышает уровень до начала экономического кризиса в 2008 году, сказала она.

«Мы ожидаем хороших продаж в следующие два месяца, потому что причины для покупки золота остались теми же, что и год назад», продолжила Ланг. «Прогнозы по глобальному финансовому стимулированию и негативные процентные ставки помогают золоту, а также его статус безопасного убежища».

Всемирный спрос на золотые монеты и слитки упал на 30% до 293,9 т в третьем квартале с рекордных показателей год назад, заявил лондонский Всемирный совет по золоту 15 ноября. Спрос на инвестиционные продукты составил 941,6 т за первые девять месяцев года, на 19% ниже того же периода 2011 года.

Монетный двор США продал 57,500 унций золотых монет Американский орел, по данным на его сайте. Хотя за весь октябрь было продано 59,000 унций этих монет, но объем продаж в этом году (598,000) унций упал на 36% по сравнению с тем же периодом 2011 года. Двор продал 31,2 млн унций серебряных монет Американский орел в 2012 году, по сравнению с 37,9 млн унций за первые десять месяцев прошлого года.

* * *

В октябре Китай импортировал 245 т серебра

В сентябре этот показатель составил 257 т. В октябре в Китай также было ввезено 4,79 т платины и 1,06 т палладия.

* * *

Объем добычи серебра в Азербайджане упал на 52%

Объемы добычи серебра и золота в Азербайджане резко упали на 52,6% и 15,8% за первые десять месяцев года, соответственно.

По данным официальной статистики страны, объем добычи золота за период составил 1257,3 кг, а серебра – 503,6 кг.

В прошлом году в стране было добыто 1,775 кг золота и 1,217 кг серебра. В 2010 году - 1,900 кг золота и 1,500 кг серебра.

* * *

Сорос снова покупает золото

20.11.2012

По данным отчетности за третий квартал Американской комиссии по ценным бумагам и биржам (U.S. Securities and Exchange Commission), фонд американского инвестора Джона Полсона (John Paulson) поставил на золото $3,66 млрд через акции крупнейшего золотого индексного фонда SPDR Gold Trust, тогда фонд Джорджа Сороса (George Soros) Soros Fund Management LLC за период увеличил свою долю акций фонда на 49%.

В 2012 году инвесторы купили247,5 тонн золота с помощью индексных продуктов, что больше годового объема добычи металла в США.  

«Мы видим в золоте страховку от глупости политиков», сказал Майкл Малейни (Michael Mullaney), генеральный директор по инвестициям бостонской компании Fiduciary Trust. «Сейчас отличный момент для защиты портфелей с помощью реальных активов, таких как золото».

Сорос увеличил долю акций фонда в своем портфеле до 1,32 млн единиц в третьем квартале, что стало самым большим ростом с 2010 года. Одна акция фонда равняется 1/10 унции золота. Акции Сороса оцениваются в $221,4 млн. Цена на золото выросла на 60% с января 2010 года, когда Сорос назвал золото «настоящим пузырем активов».  

Полсон, 56, ставший миллиардером в 2007 году, когда он поставил против рынка субстандартной американской ипотеки, владеет 21,8 млн акций фонда SPDR Gold Trust, являясь тем самым его крупнейшим акционером. Он увеличил свою долю в фонде на 26% во втором квартале и 66 тонн металла в его собственности превосходят золотые резервы таких стран, как Бразилия, Болгария и Боливия.

Компания Touradji Capital Management LP Пола Тураджи (Paul Touradji) продала все свои 82,000 акций в SPDR Gold Trust в третьем квартале. Хедж-фонд Стивена Мандела (Stephen Mandel Jr.) Lone Pine Capital LLC сократил свою долю в фонде на 31% до 2,6 млн акций. Фонд Third Point LLC Дэна Леба (Dan Loeb) продал 10% своей доли, оставив 130,000 акций.