Австрийское обозрение, № 104: Золотые страдания Кашубы, загогулины Набиуллиной и золотые монеты Зимбабве

Здравствуйте, друзья, с вами Дмитрий Балковский, Goldenfront.ru, это 104-й выпуск Австрийского обозрения, сегодня 4 сентября 2022 года.

Сегодня продолжаем разговор о российском золотом болоте и в очередной раз указываем на простые решения проблемы якобы «ненужности» добываемого в России золота.  

Но сначала несколько слов об инфляционной катастрофе, которая разворачивается в Евросоюзе. Наши постоянные зрители и читатели частенько задают вопрос: «Ну, когда же наконец начнется финансовый апокалипсис?» Впечатление такое, что речь идет о детском празднике или театральном спектакле. Но теперь, после нескольких лет ожиданий можно сказать с уверенностью – вот оно!

Представляю вашему вниманию обновленные данные об инфляции по странам Евросоюза за август 2022 года. См. подробности на сайте Wolfstreet.com (здесь). Обратите внимание на то, сколько европейских стран живут сегодня с двузначной инфляцией, если оставить в стороне бывшие социалистические страны, то инфляция в такой развитой стране как Нидерланды достигла 13.6%, Германия также находится на рекордных с конца 1940-х значениях, а тогда, как известно, она переживала последнюю из трех гиперинфляций, настигших эту страну в XX столетии. Это настоящая катастрофа для Евросоюза по двум причинам. Высокую инфляцию саму по себе система с огромным скрипом пережить может.

Но, во-первых, Евросоюз одновременно захлестывают сразу несколько кризисов помимо инфляционного: энергетический, промышленный, продовольственный и ряд других. А, во-вторых, и это самое страшное: вы не можете обслуживать десятки триллионов евро долгов, взятых под 0.5% или 1%, с официальным уровнем инфляции в 8%, 10% или 13%. Дефолты и крах финансовой системы теперь гарантированы. Зима 2022-23 гг станет самой трагической в Европе со времен Второй Мировой войны.

И теперь опускаясь на более земной уровень, мы смотрим на фото вот этой несчастной и, к сожалению, недалекой женщины из Ирландии по имени Джеральдин Долан (Geraldine Dolan). Джеральдин владеет кафе Poppyfields (Маковые поля), которое находится в ирландском городке Атлон. И, как сообщает газета Irish Times, она получила счет за электричество. Очень большой счет. «Стоимость электричества для кафе за 73 дня с начала июня до конца августа составила €9,024.70, или на 250% выше, показателей прошлого лета. К счету еще надо прибавить НДС в размере €812.22, то есть в сумме она должна €9,836.92».

Давайте посчитаем: €9,837 X 61 руб (приблизительный текущий курс евро) дает нам 600,057 руб. Теперь делим их на 73 дня и получаем 8,220 руб. в день, которые эта женщина за электричество. Даже с поправкой на более высокие доходы и уровень в жизнь в Ирландии такой уровень тарифов за электроэнергию гарантированно разорит это кафе и миллионы похожих на него малых бизнесов по всему Евросоюзу.

Почему я назвал эту женщину недалекой. Вот перевод ее короткого твита: «Я получила сегодня этот счет за электричество, как же такое возможно. Мы ведь просто крохотное кафе в сельской местности». Теперь обратите внимание на вот этот двухцветный значок рядом с подписью.

Как это ни печально, но потребуется еще много боли и страданий, чтобы выбить из голов западных европейцев всю ту дурь, которая там накопилась за последние лет 80.

См. подробности здесь.

* * *

Теперь о ситуации с монетизацией золота в России, которая еще в марте выглядела так многообещающе, а сейчас снова оказалась там, где она и была последние годы. Дискуссию открывает сообщение о том, что в конце весны в Швейцарии оказалось 3 тонны российского золота, по данным местной таможни. Казалось бы, и демократическая Швейцария не должна покупать золото у проклятого режима, и Россия не должна продавать золото нашим геополитическим противникам, но все-таки оно туда просочилось.

Швейцарская ассоциация производителей и продавцов драгоценных металлов (AFCMP), конечно, от всего открестилась. Ей «стало известно об опасениях по поводу количества золота, которое, по всей видимости, было импортировано из России в мае 2022 года, после начала конфликта между Россией и Украиной. Связавшись со своими членами, AFCMP подтверждает, что ни один из ее членов не несет ответственности за этот импорт» - см. подробности на Goldenfront.ru здесь.

Этот инцидент породил волну гнева в российских патриотических СМИ, потребовавших, чтобы Банк России продолжил программу закупки добытого в России золота в свои резервы, и чтобы никто не трогал золото Родины и не переводил его врагам.

Замминистра финансов Алексей Моисеев официально заявил, что российские золотые резервы никуда не уезжали:

«Я ответственно заявляю, что никакого золота государственного фонда РФ ни в какую Англию не уходило. По крайней мере, за те семь лет, что я курирую отрасль, ни разу золото из Гохрана не вывозилось, напротив, мы его только закупаем и все эти годы увеличивали запас», — заявил Моисеев.

Замминистра уточнил, что золотой запас России хранится на ее территории в двух точках. «Одна из этих точек на Урале, я думаю, вы знаете, о чем я говорю, другая — здесь, поближе. Все это надёжно охраняется», — заверил он» - см. подробности на Goldenfront.ru здесь.

Слова Алексея Моисеева подтвердила глава Банка России Эльвира Набиуллина: «Золото тем и хорошо, что на него невозможно наложить арест. Оно полностью хранится у нас на территории России, поэтому в этом смысле оно более защищенное. Но, конечно, при этом надо понимать, что цена золота очень волатильная, это надо учитывать», пояснила Набиуллина – см.подробности на Goldenfront.ru здесь.

Не могу не отметить постоянство главы нашего ЦБ, потому что эту глупость про волатильность цены на золото она повторяет уже во второй раз. Первый раз она ее упомянула в 2014 году. У меня уже готов отдельный клип в серии «Золотые Заблуждения», где я показываю на конкретных примерах, что золото менее волатильно, чем остальные финансовые активы. Но здесь важнее, конечно, тот факт, что она говорит об этом в принципе. Чтобы пейзане не вздумали вдруг массово закупать желтый металл. Хотя этого боятся ей не стоит. Золото в России лишь чуть более популярнее пломбирования зубных каналов.

Западные санкции против российского золота еще более усложнили ситуацию для российских чиновников. Импорт золота из России запретили Австралия, Япония, Канада, Великобритания, Евросоюз и Швейцария. Что, по крайней мере, по мнению лоббиста золотой отрасли Сергея Кашубы поставило российских золотодобытчиков на грань выживания.

Главные посылы в его интервью, во-первых, в том, что якобы: «Отношения на мировом рынке золота между продавцами и покупателями складывались годами, свободных ниш просто нет. Здесь узкий круг игроков, все друг друга знают даже не годами, а десятилетиями, дефицита желтого металла последние лет десять в мире не наблюдается, даже присутствует профицит в 1-2%, и поэтому "подвинуть" кого-то просто так не получится» - см. подробности здесь и здесь на Goldenfront.ru.

Повторю еще раз, хотя повторял это уже много раз, никаких дефицитов или профицитов на рынке золота не бывает, потому что оно не расходуется как остальные товарные ресурсы, а лишь переходит из рук в руки. И возможность продать его – вопрос цены и ничего более. К тому же «отсутствие свободных ниш» - это тоже фактически не так, что я покажу ниже.

Второй его посыл в том, что российское государство в лице ЦБ, Минфина и Гохрана должны продолжить закупку золота у золотодобытчиков, чтобы у тех финансовые показатели не страдали. Учитывая, что золотодобытчики в наши дни просто купаются в деньгах, им вполне возможно стоит и немного побегать, чтобы продать добытый металл.

Тут очень кстати еще одна его цитата: «Существующая система ценообразования работает от Сиднея, Шанхая до Лондона и Нью-Йорка, и цена в течение дня имеет незначительные колебания. Если мы в этой цепочке будем устанавливать свою цену ниже, значит мы сознательно будем продавать своё золото с дисконтом. Вопрос: зачем мы это делаем?».

А зачем продают с дисконтом российскую нефть и газ Китаю и Индии? Бизнес по слухам совсем не плохой и для России, и для покупателей. А если не можете, то просто остановите добычу.

Что же еще сделало наше государство для продвижения идеи сбережений в золоте среди населения, помимо панической отмены НДС на слитки в марте? Во-первых, засекретило сведения о размере золотовалютных резервов. Тут все понятно, неприятный был момент, когда у нас $300 млрд резервов весной конфисковали, благодаря финансовым гениям в ЦБ и Минфине. Если такое еще раз повторится, то об этом уже никто не узнает – см.подробности на Goldenfront.ru здесь.

Еще аналитики Института исследований и экспертизы ВЭБ.РФ предложили создать золотой «крипторубль». Главное в этой идее конечно слово «крипто». Предложение идиотское, но модное и современное. Идея о создании золотого рубля без крипто им в голову, конечно, не пришла - см.подробности на Goldenfront.ru здесь.

И, как я обещал выше, разговоры о том, что российское золото никому не нужно, тоже большое преувеличение.

Вот первое сообщение от холдинга Селигдар - см.подробности на Goldenfront.ru здесь:

«Холдинг "Селигдар" отмечает появление новых покупателей на российском рынке золота - игроков из Индии, ОАЭ и Китая.

"Ситуация на рынке золота, я бы сказал, не изменилась, она просто кардинально изменилась, потому что ни одна золотодобывающая компания не занималась маркетингом как таковым, - сказал президент "Селигдара" Константин Бейрит в ходе Дня инвестора компании на Московской бирже. - По сути дела, и Центробанк, и Минфин предложили компаниям самостоятельно работать на этом рынке, что для компании, в общем-то, непривычно, потому что даже инфраструктуры у самой компании как таковой не было".

"Да, мы работаем с прямыми покупателями, да, есть дисконты по ценам, но мы стараемся их минимизировать, но это сейчас крайне важно, потому что мы смотрим не только на дисконт на золото, но прежде всего смотрим еще и на курс рубля, - заявил Бейрит. - Появилось здесь достаточно много покупателей, которые уже работают внутри России - это и индийские игроки, и арабские игроки, и китайские игроки».

И еще вот такой заголовок: «Китай нарастил ввоз золота из России более чем в 8 раз» - см. подробности на Goldenfront.ru здесь.

«Импорт золота из России в Китай в июле 2022 года достиг $108,8 млн — в 8,6 раза больше, чем в июне ($12,7 млн), и в 50 раз больше, чем в июле прошлого года ($2,2 млн), следует из данных Главного таможенного управления КНР, изученных РБК.

Данных по импорту российского золота в ОАЭ в 2022 году нет, однако весной наблюдался всплеск поставок золота из ОАЭ в Швейцарию (в марте—апреле до $1,3–2,3 млрд, в июле — только $66 млн), что швейцарская неправительственная организация Swissaid связывала с возможными поставками российского золота в Швейцарию через Дубай. По оценкам Swissaid, ОАЭ — это известный хаб для золота, чье происхождение стремятся скрыть».

То есть здесь особенных проблем не видно, что бы ни говорил Кашуба.

И даже в тех редких случаях, когда наше государство пытается продвинуть сбережения в физическом золоте, оно ведет себя как слон в посудной лавке. В марте после отмены НДС на операции со слитками у многих даже сложилось впечатление, что в золотом видении России произошли какие-то реальные изменения, но про все это быстро забыли, после того как ситуация с курсом доллара стабилизировалась.

Паника заставила людей покупать изделия из физического золота на пике, а я напомню, что в середине марта цены на унцию монетного золота достигали 320,000 рублей за унцию. Теперь же они пытаются избавиться от якобы бесполезного золота, усугубляя ситуацию, то есть продавая на дне.

Как сказал известный специалист по ресурсным инвестициям Боб Мориарти (Bob Moriarty): «В инвестициях стоит усвоить одно правило и даже сделать себе на лбу татуировку: «Не покупай на пике». Ситуация с золотом в рублях в марте текущего года служит отличным подтверждением этому правилу.

В недавней статье в Российской газете рассказаны ужасные истории про людей, которые ухитрились купить прямо на пике 9 марта – см. подробности на Goldenfront.ru здесь. Кстати и на нашем канале также были такие комментарии в обвинительном тоне. На это у меня есть вопрос: «Где вы были в январе или феврале?» Если вы делаете сбережения по рекомендациям из телевизоров, то мои вам соболезнования.

Кстати говоря в комментариях к вышеупомянутой статье наш постоянный читатель Лис оставил замечательную ссылку на продажу таких слитков на Avito – пример российского невежества, паранойи и наплевательского отношения к законам. Подделки стандартных слитков и монет – огромная редкость, разрезав их, он превратил эти изделия в лом и ухитрился нарушить закон, так как продавать слитки в России можно только в банки.

Теперь стоит сказать о том, что все-таки можно сделать, чтобы начать реальную, а не бюрократическую монетизацию золота в России. Все как обычно просто и успешные примеры у нас есть прямо под носом.

Во-первых, вполне уместно вспомнить успешные примеры частичной монетизации золота в Казахстане и Киргизии – см. подробности на Goldenfront.ru здесь и здесь.

Напомню, что слитки в этих двух странах представлены в размере 5, 10, 20, 50 и 100 г, то есть программа нацелена на обычных людей.

В Казахстане программа была запущена в 2017 году и всего с ее начала был продан 99,451 золотой слиток общим весом 3.36 т.

Важно и то, что эти слитки можно без каких-либо проблем продать. Казахстанские обменные пункты и банки выкупили у населения 15,279 мерных слитков общей массой 379 кг, что составляет 15% от общего объема их продажи.

Даже в маленькой и бедной Киргизии население с начала года купило впечатляющие 322,9 кг золота. В процентах к населению такие результаты куда успешнее казахстанских

Но наиболее продуманная программа монетизации золотых монет была запущена в африканской стране Зимбабве, пережившей гиперинфляцию в начале столетия.

Резервный банк Зимбабве объявил о введении в обращение золотых монет в конце июня для смягчения последствий инфляции – см. подробности на Goldenfront.ru здесь.

В начале августа РБЗ объявил о продаже 1,500 таких золотых монет весом в 1 унцию и чистотой 9999 – см. подробности на Goldenfront.ru здесь. Еще 2,000 изделий были готовы к продаже.

На официальной презентации золотых монет в Хараре Джон Мангудья (John Mangudya), глава Резервного банка Зимбабве, заявил, что монеты призваны снизить спрос на доллары США в стране.

Инициатива также вызвала вполне законные возражения.

Проспер Читамбара (Prosper Chitambara), старший научный сотрудник и экономист Исследовательского института труда и экономического развития Зимбабве, сказал, что, несмотря на надежды банка, он сомневается, что монеты резко сократят спрос на американские доллары.

Даже спрос на доллар США в качестве средства сбережения также будет расти, потому что все еще есть много неопределенностей, связанных с конвертируемостью этих золотых монет - могут ли они торговаться на международном уровне, особенно учитывая вопросы доверия и уверенности?» - сказал Читамбара.

Читамбара также выразил осторожность в отношении монеты.

«У большинства людей может не хватить денег на ее покупку, поскольку большинство граждан буквально живут впроголодь», - сказал Читамбара – см. подробности на Goldenfront.ru здесь.

И РБЗ вполне разумно ответил на возражения относительно дороговизны таких монет для большинства населения.

«После успешного запуска золотых монет 25 июля 2022 года и в ответ на общественный спрос банк введет в обращение и выпустит на рынок золотые монеты номиналом в десятую часть унции, четверть унции и половину унции для продажи с середины ноября 2022 года» – см. подробности на Goldenfront.ru здесь.

Браво зимбабвийцы! Почему все эти инициативы игнорируются российскими чинушами и лоббистами вопрос риторический.